В 2022 году инфляция в США составила 6,5% годовых — максимум за последние 40 лет. Ruvento Ventures уже участвовала в инвестициях в областях 3D-печати, роботизации и автоматизации, и планирует в ближайшем будущем расширять портфель. Я не люблю преследовать “хайповые” темы, так как мы инвестируем на довольно ранних стадиях. И если входить в них на пике популярности, то чаще всего это путь в никуда.
Венчурные фонды
2022 год для инвесторов может стать еще более непредсказуемым, чем предыдущий. Главными темами останутся инфляция и ее последствия, возможные новые штаммы коронавируса, новые «черные» и «белые» лебеди, которых не исключает издание Bloomberg. В Saxo Bank в «шокирующих прогнозах» на 2022 год предполагают, что рынки смогут разворачивать женщины-инвесторы, а ученые придумают, как омолодить клетки usd czk и многое другое. Инвестиционными фондами руководят управляющие компании, которые чаще всего являются банками. Фонды, находящиеся под управлением банков, российский инвестор может приобрести через отделение соответствующего банка. Успехом пользовались нишевые сервисы, например, агрегаторы складов, платформы для мониторинга в процессе транспортировки, а также различные SaaS-системы.
- Кроме этого, существует множество локальных и целевых фондов и корпораций, занимающихся инвестированием в инновационные идеи.
- Так, в фонде MTEK всего 10 акций американских ИТ-компаний, а комиссия фонда — до 2,5% в год.
- Вложив в них 1000 $ в июне 1997 года, сейчас инвестор имел бы всего 619 $.
- Но если произвести пересчет в доллары — цена упала на 31,5%.
Как купить и продать долю в фонде
Кроме того, серебро, платина и палладий используются в зеленой энергетике, что определяет промышленный спрос на них в долгосрочной перспективе. В случае если горизонт планирования составляет до 10 лет, стоит учесть состояние мировой экономики — это позволит сделать поправку на текущую фазу экономического цикла и подготовиться к возможной рецессии. Учитывая сказанное, рассмотрим сча это привлекательность разных инвестиционных активов на разных горизонтах инвестирования. Помимо развития системы «темных кухонь» наша компания видит огромный потенциал рынка «темных складов» (dark stores) и самого процесса диджитализации и автоматизации работы складов». Развивающийся рынок автономного транспорта также вызывает безусловный интерес нашей команды.
ПИФы и ETF на облигации
Помимо возможного замедления экономического роста мировые экономики сейчас находятся под угрозой все возрастающей инфляции. Подобная ситуация, когда экономика замедляется, а деньги лучшие книги билл вильямс сильно обесцениваются, называется стагфляцией. В последний раз подобное в экономике США было в 1970-х, как следствие нефтяного кризиса и денежно-кредитной политики ФРС.
Но есть биржевые ПИФы — они торгуются на фондовых биржах. Зачастую регистратор и спецдепозитарий входят в один холдинг с УК. Например, у ВТБ есть свои управляющая компания, регистратор и спецдепозитарий.
ETF: что такое и как устроены
В качестве менее рискованной ставки подойдут TPAS (Tinkoff PanAsia) и TEMS (Tinkoff emerging markets) — в них Китай представлен только частью фонда. Пассивное инвестирование в широкие индексы имеет смысл в 2022 году, так как в них, как правило, представлены наиболее крупные, надежные и качественные компании, считает Кирилл Комаров. Но предупреждает, что инвесторам нужно быть готовыми к более умеренной доходности в 2022 году — она явно будет слабее 2020 и 2021 годов.
Для широкой диверсификации в портфель разумно включать акции из разных стран и секторов экономики. Обычно надежнее инвестировать в крупные компании — голубые фишки. Молодые компании с нестабильными потоками — более рисковое вложение, но и потенциальная выгода больше. Также обратите внимание, платит ли компания стабильные дивиденды — такие акции, как правило, более консервативны, чем растущие акции из технологических отраслей. Покупая акции, вы по сути становитесь совладельцем бизнеса и вправе претендовать на часть его прибыли. Если год для компании выдался удачным, вы получаете свою выгоду в виде дивидендов или от роста котировок акций.
Мы размещаем облигации в течение нескольких недель — это так называемое размещение с длинным периодом расчетов. Оно удобно для обычных инвесторов, так как не нужно искать деньги к какому-то одному условному понедельнику. Мы даем возможность в течение четырех — шести недель существующим и потенциальным инвесторам купить облигации. В последние годы происходит трансформация фондирования девелопмента коммерческой недвижимости. Когда она составляла 4% или 5%, для нас как для заемщика цена денег была равна 6%. В тот момент по облигациям «Гарант-Инвеста» можно было получить 10–12% годовых — так что классические кредиты оставались для нас менее затратным вариантом.
На долгосрочном периоде доходность российского рынка акций в долларах опережает рынок США. Сравнивая с S&P500, мы видим, что за прошедшие пять лет индекс Мосбиржи прибавил 19,35% годовых в долларах США, а индекс S&P500 — только 16,87% годовых», — приводит данные Евгений Горбунов. При получении такого промежуточного дохода не будет прерываться срок для получения налоговой льготы за долгосрочное инвестирование. Ожидается, что механизм может быть реализован при создании новых фондов. Соответственно, на рынке появятся новые продукты, так называемые фонды для рантье», — рассказал Евгений Горбунов. Для сравнения, темпы усреднённого роста фондовых индексов S&P 500 и Dow Jones составляют всего 9,6% и 10,1% соответственно.
Например, кризис 2008 года — один из худших медвежьих рынков в истории американского индекса акций S&P 500. Затем последовало восстановление рынка, и за последующие 12 лет и S&P 500 вырос на 390%. Инфляция — это рост цен на товары, в результате чего покупательная способность денег падает. Обычно инфляция составляет несколько процентов в год, но сейчас она бьет многолетние рекорды.
Проект привлек несколько сотен тысяч долларов от неизвестных инвесторов. Основатель и гендиректор Waves — крупной экосистемы из топ-100 CoinmarketCap с капитализацией более $1 млрд. — USDap — нативный стейблкойн и основной продукт протокола. По словам команды, на начальном этапе спрос на USDap обеспечат другие протоколы, заинтересованные в стейбле без избыточного обеспечения.
То есть доходность инвестиций в венчурные проекты перекрывает доходность вложений в традиционные финансовые активы фондового рынка. Уже несколько лет венчурная индустрия испытывает интерес нетрадиционных инвесторов, так называемых туристов венчурной индустрии. Только в США количество таких сделок в 2021 году должно быть не меньше 1600 как на ранних, так и на поздних стадиях развития компаний. Рублевый рост стоимости московского жилья за последние 10 лет составил 54,3%, то есть доходность — в районе 5,4% годовых. Но если произвести пересчет в доллары — цена упала на 31,5%. Таким образом, весь рост недвижимости «съела» девальвация рубля — скорость его обесценивания была выше.
Как правило, чем дольше управляющая компания на рынке, тем надежнее фонд. Помимо провайдера, в работе фонда участвуют еще несколько организаций — депозитарий, кастодиан, независимые аудиторы и ETF-администратор. Кастодиан отвечает за хранение активов фонда, депозитарий ведет их учет. Администратор следит за тем, чтобы структура ETF точно отражала заявленный индекс.
